“大空头”原型扩大押注中概股 Q3增持阿里(BABA.US)与京东(JD.US)
亚汇网获悉，根据美国证券交易委员会(SEC)披露，好莱坞电影《大空头》原型、全球知名对冲基金经理迈克尔·巴里(Michael Burry)所管理的旗下Scion资产管理公司递交了截至2024年9月30日的第三季度美股持仓报告(13F)。
据统计，“大空头”迈克尔·巴里旗下Scion在第三季度持仓总市值约为1.3亿美元，上一季度持仓总市值约为5250万美元，环比增长。该资产管理公司在今年第三季度的投资组合中新增了3只个股，增持了6只个股，减持2只个股，清仓了2只个股。其中前十大持仓标的占Scion总市值的99.13%。
因2008年做空美国房地产市场而闻名的巴里在第三季度进一步增加了对包括阿里巴巴集团(BABA.US)在内的中国股票的敞口，同时也增加了新的看跌期权，以提供下行保护。巴里在本季度增持了近30%的阿里巴巴股份，达到20万股，价值约2100万美元。据周四提交给监管机构的13F文件显示，与此同时，Scion还购买了名义价值相当于其所持阿里巴巴股份84%的看跌期权，近16.9万份看跌期权，名义价值约为1800万美元。
此次仓位调整正值中国加大力度提振经济增长之际，9月份政府承诺支持财政支出和房地产市场。出人意料的刺激计划引发了中国股市的疯狂反弹。巴里的公司对另外两笔中国投资——百度(BIDU.US)和京东(JD.US)——也采用了同样的策略。
巴里持有的京东股票达到50万股，价值2000万美元。同样，他将自己的百度头寸增加了三分之二，至12.5万股，在9月30日价值略高于1300万美元。巴里同样对这两家公司进行了对冲保护。
文件显示，在截至9月份的三个月里，Scion对京东的持股增加了一倍，同时增加了对股票头寸的看跌押注。该公司将百度头寸增加了三分之二，也对冲了风险敞口。数据显示，截至9月底，包括阿里巴巴在内的三只中国股票的持仓价值5400万美元，约占巴里总持股的65%。
早在中国政府9月份重大政策转变之前，巴里和Appaloosa Management的泰珀(David Tepper)就一直是对冲基金投资者中为数不多的看好中国股市的知名人士之一。第一季度，他大量增持中国股票，在阿里巴巴的持股增加了一倍以上，然后在第二季度进一步增持，使阿里巴巴成为其截至6月30日最大的持仓股。
自9月底推出刺激措施以来，中国基准股指沪深300指数在两周内飙升32%，纳斯达克金龙指数上涨约37%。尽管自那以来，这轮反弹有所回落;虽然不清楚Burry领导的Scion何时入手上述中概，但从10月的股票走势看，巴里算是赚了一笔。
上个季度，巴里还增加了对Molina Healthcare(MOH.US)、Shift4 Payments(FOUR.US)和Olaplex(OLPX.US)的押注。他还清仓了BioAlta(BCAB.US)和Hudson Pacific Properties(HPP.US)，将他在The Realreal(REAL.US)的股份减少了一半以上，并将他在美国海岸保险公司(ACIC.US)的持股减少了60%。
同在周四公布的13F文件数据显示，三季度，总部设在新加坡的新兴对冲基金Keystone Investors Pte也大举在美上市的中概股及ETF。三季度Keystone新建头寸中包括三大中概股ETF，其中，iShares安硕中国大盘股ETF(FXI.US)有1570份，KraneShares金瑞中证中国互联网ETF(KWEB.US)有6090份，德银X-trackers嘉实沪深300中国A股基金ETF(ASHR.US)有22.5万份。同时，Keystone三季度还建仓做多阿里巴巴、向上融科(TIGR.US)、理想汽车(LI.US)、华住(HTHT.US)、百胜中国(YUMC.US)，增持拼多多(PDD.US)、携程(TCOM.US)、台积电(TSM.US)。
