今日外汇交易必读：美元继续领跑 本周非农数据能否引爆新一轮波动？
亚汇网
2025-01-06 08:45:01
周一亚盘，美元指数徘徊于109.03附近，美元指数上周上涨0.82%，创下 11 月中旬以来最强劲的周度表现，为连续第五周上涨，这使得黄金对海外买家来说更加昂贵。 尽管上周五小幅回落0.3%，收报108.91附近。上周四美元指数曾触及109.54，为2022年11月10日以来新高。本交易日还需关注美国11月工厂订单月率，关注美联储理事丽莎·库克将发表的讲话，留意市场对美联储会议纪要和美国12月非农就业报告的预期情况。
主要货币走势分析
美元：截至上周五，美元指数（DXY）一度触及109.54的两年高点，但最终小幅回落至108.91，较周初上涨了约0.85%。尽管美元在本周略有回调，但整体依然呈现出较为强势的走势。美国经济的表现继续优于其他主要经济体，稳健的劳动力市场和顽固的高通胀推动美国公债收益率上升，从而刺激了对美元的需求。此外，市场普遍预期2025年美联储将继续维持相对较高的利率水平，并且美国政府的减税和关税政策也为美元提供了支撑。
欧元：截止上周，欧元兑美元触及26个月来的低点，跌幅接近1.2%。欧元区经济前景依然不明朗，尤其是受欧洲央行可能比美联储更大幅降息的预期影响，欧元的跌势持续。法国的预算战和德国大选等不确定因素也加剧了市场对欧元的担忧。
英镑：英镑兑美元上周下跌约1.2%，盘中一度跌破1.2500关口，创下自2024年4月以来的最大周线跌幅。尽管英镑有所回升，但英国经济数据依然疲弱，市场对英国经济前景的担忧不断加剧。未来几天，英国零售销售数据和英格兰银行的货币政策动向可能会成为影响英镑走势的重要因素。
外汇市场消息汇总
1、介入英国政治？马斯克：改革英国党党首“不具备”领导能力
当地时间1月5日，据英国媒体报道，埃隆·马斯克在社交媒体发文批评改革英国党党首奈杰尔·法拉奇，声称他“不具备”领导该党的能力。这一言论引发了外界广泛关注。法拉奇在接受媒体采访时为马斯克辩护，表示自马斯克接手X以来，“言论自由得以回归”。不过，法拉奇对马斯克支持极右翼活动家汤米·罗宾逊一事保持距离。罗宾逊目前因藐视法庭罪正在英国服刑。此前有消息称，马斯克正与改革英国党讨论向其捐赠巨款的可能性。分析指出，马斯克的评论可能进一步加剧他与英国政治圈的紧张关系，同时引发外界对改革英国党未来领导方向的更多猜测。改革英国党的前身是脱欧党，由法拉奇于2018年创立。他于2024年再次出任党魁，并与美国当选总统唐纳德·特朗普保持紧密联系。
2、德国议会选举在即 多名政要反对马斯克言论
德国议会下院联邦议院选举将于下月举行。日前，美国企业家马斯克撰文公开支持被视为极右翼的德国选择党，并在社交媒体对德国总理朔尔茨和德国总统施泰因迈尔等人发起言语攻击。这在德国政界引起争议，并引发了德国政坛多名政要的反对和抗议。朔尔茨去年12月31日在新年致辞中曾不指名批评马斯克，并称德国的未来“不会由社交媒体的所有者决定”。来自绿党的现任副总理哈贝克也在新年讲话中抨击了马斯克的言论。随后，他在接受《明镜》周刊采访时也对马斯克的言论表达强烈不满，警告其不要干预德国联邦议院选举。
3、关注本周重磅数据
全球汇市的焦点将转向美国非农就业数据（NFP）的发布，市场预期美国劳动力市场将继续强劲，进一步支持美元的强势。预计这份数据将为2025年第一季度的美国经济增速提供重要参考，同时也可能影响美联储的货币政策预期。若非农数据超预期，美元有望维持强势并继续挑战近期的高点。
欧元区的经济数据将继续受到关注，尤其是德国和欧元区的HCOB通胀数据，预计这两项数据会出现小幅上行。尽管如此，市场对欧元的悲观看法仍然占主导地位，欧元兑美元有可能在接下来的几周内继续维持弱势。随着欧洲央行降息预期加剧，欧元面临更大下行压力。此外，英镑的走势仍将受到英国经济数据的制约。周二发布的英国BRC同店零售销售数据和英格兰银行的货币政策声明可能会为市场提供新的指引。鉴于英国经济增长乏力以及政策不确定性，英镑在短期内可能难以摆脱下行压力。
机构观点
1、荷兰国际：美元下跌可能是短暂的
荷兰国际集团分析师Francesco Pesole在一份报告中称，一旦圣诞交易期后流动性完全恢复，美元可能会小幅下跌，但任何跌势都不会持续。“我们预计，一旦出现短期回调，美元将在任何跌势中获得强劲买盘。” 他说，美国当选总统特朗普的政策组合应该会引发美元进一步走强。 特朗普的就职典礼将于当地时间1月20日举行。 Pesole 说，美元在 1 月和 2 月也会出现季节性走强。 DXY美元指数下跌 0.4% 至 109.001，周四触及两年高点 109.533。
2、机构：合理预计日本央行利率决议前一周会有消息泄露
财经网站Forexlive：除了日本央行，1月其他央行的利率决定应该都是相对明确的。日本央行存在出其不意的倾向，虽然行长植田和男已经试图淡化这种倾向。无论如何，其利率决定都要等到1月24日才公布，人们可以合理地预计，会议前一周就会有消息泄露。这就解决了日本央行的预期问题。
3、丹斯克银行：美元近期可能回调
丹斯克银行策略师Mohamad Al-Saraf在一份报告中指出，如果美国经济前景走弱，美元近期有回调的风险。他表示，市场可能低估了美联储降息的前景，与此同时美国经济增长前景走软可能会引发美元下跌。这意味着，如果即将公布的美国经济数据不及预期，欧元兑美元有一定的上行潜力，不过可能仍将维持区间震荡。
（亚汇网编辑：小七）
主要货币走势分析
美元：截至上周五，美元指数（DXY）一度触及109.54的两年高点，但最终小幅回落至108.91，较周初上涨了约0.85%。尽管美元在本周略有回调，但整体依然呈现出较为强势的走势。美国经济的表现继续优于其他主要经济体，稳健的劳动力市场和顽固的高通胀推动美国公债收益率上升，从而刺激了对美元的需求。此外，市场普遍预期2025年美联储将继续维持相对较高的利率水平，并且美国政府的减税和关税政策也为美元提供了支撑。
1、介入英国政治？马斯克：改革英国党党首“不具备”领导能力
当地时间1月5日，据英国媒体报道，埃隆·马斯克在社交媒体发文批评改革英国党党首奈杰尔·法拉奇，声称他“不具备”领导该党的能力。这一言论引发了外界广泛关注。法拉奇在接受媒体采访时为马斯克辩护，表示自马斯克接手X以来，“言论自由得以回归”。不过，法拉奇对马斯克支持极右翼活动家汤米·罗宾逊一事保持距离。罗宾逊目前因藐视法庭罪正在英国服刑。此前有消息称，马斯克正与改革英国党讨论向其捐赠巨款的可能性。分析指出，马斯克的评论可能进一步加剧他与英国政治圈的紧张关系，同时引发外界对改革英国党未来领导方向的更多猜测。改革英国党的前身是脱欧党，由法拉奇于2018年创立。他于2024年再次出任党魁，并与美国当选总统唐纳德·特朗普保持紧密联系。
2、德国议会选举在即 多名政要反对马斯克言论
德国议会下院联邦议院选举将于下月举行。日前，美国企业家马斯克撰文公开支持被视为极右翼的德国选择党，并在社交媒体对德国总理朔尔茨和德国总统施泰因迈尔等人发起言语攻击。这在德国政界引起争议，并引发了德国政坛多名政要的反对和抗议。朔尔茨去年12月31日在新年致辞中曾不指名批评马斯克，并称德国的未来“不会由社交媒体的所有者决定”。来自绿党的现任副总理哈贝克也在新年讲话中抨击了马斯克的言论。随后，他在接受《明镜》周刊采访时也对马斯克的言论表达强烈不满，警告其不要干预德国联邦议院选举。
3、关注本周重磅数据
全球汇市的焦点将转向美国非农就业数据（NFP）的发布，市场预期美国劳动力市场将继续强劲，进一步支持美元的强势。预计这份数据将为2025年第一季度的美国经济增速提供重要参考，同时也可能影响美联储的货币政策预期。若非农数据超预期，美元有望维持强势并继续挑战近期的高点。
欧元区的经济数据将继续受到关注，尤其是德国和欧元区的HCOB通胀数据，预计这两项数据会出现小幅上行。尽管如此，市场对欧元的悲观看法仍然占主导地位，欧元兑美元有可能在接下来的几周内继续维持弱势。随着欧洲央行降息预期加剧，欧元面临更大下行压力。此外，英镑的走势仍将受到英国经济数据的制约。周二发布的英国BRC同店零售销售数据和英格兰银行的货币政策声明可能会为市场提供新的指引。鉴于英国经济增长乏力以及政策不确定性，英镑在短期内可能难以摆脱下行压力。
机构观点
1、荷兰国际：美元下跌可能是短暂的
荷兰国际集团分析师Francesco Pesole在一份报告中称，一旦圣诞交易期后流动性完全恢复，美元可能会小幅下跌，但任何跌势都不会持续。“我们预计，一旦出现短期回调，美元将在任何跌势中获得强劲买盘。” 他说，美国当选总统特朗普的政策组合应该会引发美元进一步走强。 特朗普的就职典礼将于当地时间1月20日举行。 Pesole 说，美元在 1 月和 2 月也会出现季节性走强。 DXY美元指数下跌 0.4% 至 109.001，周四触及两年高点 109.533。
2、机构：合理预计日本央行利率决议前一周会有消息泄露
财经网站Forexlive：除了日本央行，1月其他央行的利率决定应该都是相对明确的。日本央行存在出其不意的倾向，虽然行长植田和男已经试图淡化这种倾向。无论如何，其利率决定都要等到1月24日才公布，人们可以合理地预计，会议前一周就会有消息泄露。这就解决了日本央行的预期问题。
3、丹斯克银行：美元近期可能回调
丹斯克银行策略师Mohamad Al-Saraf在一份报告中指出，如果美国经济前景走弱，美元近期有回调的风险。他表示，市场可能低估了美联储降息的前景，与此同时美国经济增长前景走软可能会引发美元下跌。这意味着，如果即将公布的美国经济数据不及预期，欧元兑美元有一定的上行潜力，不过可能仍将维持区间震荡。
（亚汇网编辑：小七）
- 正文结束 -
